Se você está saindo da poupança e busca rentabilidades maiores, mas ainda preza por uma dose de conservadorismo, este artigo foi feito para você. O Exchange Traded Fund (ETF), ou fundos negociados em bolsa, é uma das melhores portas de entrada na Bolsa de Valores, especialmente para investidores moderados que já estão aptos a tomar um pouco mais de risco.
Boa leitura!
O que é um ETF (Fundo de Índice)?
O ETF é, na sua essência, um fundo de investimento cujas cotas são negociadas diretamente na Bolsa de Valores. Eles são frequentemente apelidados de “fundos de índice”. Esse apelido explica sua funcionalidade principal: replicar um índice, que é um conjunto de ativos que representam uma categoria específica.
O exemplo mais famoso no Brasil é o Ibovespa (IBOV), que atua como uma cesta imaginária que reúne as principais ações das empresas listadas na Bolsa. O ETF é o instrumento financeiro capaz de replicar esse índice.
Se você investir em um ETF que replica o Ibovespa, como o BOVA11 ou o BOVV11, sua rentabilidade será baseada na variação desse índice. Para ilustrar, se um investidor tivesse aplicado R$ 10.000 em um desses ETFs há um ano, quando o Ibovespa estava em 83.000 pontos, e o índice subisse 25% (atingindo 104.000 pontos), o investidor teria ganho cerca de R$ 2.500.
Vantagens do ETF: Por Que Ele se Destaca?
Os ETFs são ativos indicados para investidores moderados devido a três grandes vantagens:
1. Rentabilidade Mais Atrativa do que a Renda Fixa
A tendência dos ETFs é superar os ganhos da renda Fixa. Comparando com um ETF que acompanha o Ibovespa, por exemplo, ele chegou a proporcionar mais que o dobro do lucro da maioria dos investimentos em renda fixa no período de um ano (15/10/2018 a 14/10/2019).
Atenção: É crucial lembrar que rentabilidade passada não garante rentabilidade futura.
2. Facilidade para Investir
Mesmo estando no ambiente da Bolsa, investir em ETFs é simples, pois você só precisa escolher a cesta de ativos que mais lhe agrada. Essa característica é vantajosa para quem está começando, pois as gestoras que administram o ativo já têm uma estratégia delineada por trás, poupando o investidor da necessidade de ter muito conhecimento ou experiência na Bolsa. Entendendo o que é o ETF, você consegue investir mais rápido, deixando seu dinheiro render enquanto estuda as próximas estratégias.
3. Baixo Investimento Mínimo
O investimento em ETF é acessível. Após uma mudança na B3, os ETFs passaram a ser vendidos por lote-padrão de apenas 1 unidade, tornando-os mais acessíveis para o investidor brasileiro.
As Duas Principais Desvantagens
Apesar dos muitos benefícios, o ETF apresenta apenas duas desvantagens principais:
1. Taxa de Administração
Assim como ocorre nos fundos de investimento habituais, as gestoras cobram pela administração da cesta de ativos. Contudo, a taxa de administração de um ETF é baixa, não ultrapassando 1% anualmente, sendo cobrada de forma embutida no preço do ativo e não paga diretamente pelo investidor.
2. Cobrança de Imposto de Renda (IR)
Enquanto a venda de ações em um mês, com valor de até R$ 20 mil, é isenta de IR, os lucros obtidos com ETFs estão sempre sujeitos à cobrança do Imposto de Renda.
Conheça Tipos de ETFs Negociados na B3
Existem diversos ETFs que replicam seus índices originais, adequando-se a diferentes perfis de investidores.
| Categoria | Índice Replicado | Exemplos de ETFs | Detalhes |
|---|---|---|---|
| Ações Brasileiras | Ibovespa | BOVA11 (BlackRock), BOVV11 (Itaú), BOVX11 (XP Asset). | Acompanha o desempenho da carteira teórica de ações com maior volume de negociação da B3. |
| Renda Fixa | IMA-B (Tesouro IPCA+), IRF-M (Prefixados). | IMAB11, IB5M11, IRFM11 (Itaú); FIXA11 (Mirae Asset). | Estratégia mais recente para atrair o público conservador, replicando títulos públicos. |
| Small Caps | BM&FBOVESPA Small Cap. | SMALL11 (BlackRock). | Mede o desempenho de ações com baixo volume de negócio na Bolsa. |
| Internacionais | S&P 500. | IVVB11 (BlackRock), SPXI11 (Itaú). | Formado pelas 500 maiores ações dos Estados Unidos, ideal para exposição a ativos internacionais. |
| Criptomoedas | – | HASH11. | Teve forte demanda e levantou R$600 milhões em sua estreia (26/04/2021), rapidamente se tornando um dos ETFs mais negociados, atrás apenas de ativos como BOVA11 e SMAL11. |
Passo a Passo: Como Investir em um ETF
Se você já entende o que é ETF, confira o passo a passo para começar a investir:
- Abra uma conta em uma corretora. Você deve ter uma conta em uma corretora de valores (como a XP Investimentos, que oferece acesso aos melhores ETFs do mercado).
- Transfira o dinheiro. Faça a transferência do dinheiro de sua conta bancária para a conta da plataforma de investimentos.
- Acesse o Home Broker. Este é o sistema de negociação de ativos da Bolsa de Valores.
- Digite o código do ETF. Insira o código correspondente ao ativo que deseja investir (por exemplo, BOVA11) e clique em comprar.
- Preencha a quantidade. Na tela do ativo escolhido, preencha a quantidade de cotas que deseja adquirir.
- Finalize a ordem. Insira sua assinatura eletrônica e clique em “Enviar Ordem”.
Pronto, você se tornou um investidor de ETF!
Usando o ETF na Sua Carteira
Os ETFs são ótimas alternativas para quem busca diversificação. Se você investia apenas em renda fixa e agora deseja arriscar um pouco mais para elevar os ganhos, os ETFs são válidos nesses casos.
A recomendação é usar os ETFs como uma pequena tomada de risco que garantirá maior exposição a ações na Bolsa. No entanto, não é recomendado colocar todo o seu dinheiro em um único ETF.
